O sonho de qualquer trader é definitivamente encontrar uma estratégia que lhe permita ganhar de forma consistente, independentemente do mercado e da durabilidade de tempo. Isso é chamado de martingale (um sistema de jogo de duplicação contínua das apostas na esperança de uma eventual vitória que deve render um lucro líquido).
Gostaríamos de vencer o banco do cassino. Centenas de robôs de trading prometem esse tipo de resultados. No entanto, todos sabem que esses sistemas ou métodos estão longe de serem perfeitos e que é ilusório acreditar que existe um programa mágico que certamente ganhará. As perdas são parte da negociação. Sem precisar chegar aos extremos, é bem possível estabelecer uma estratégia viável e obter um bom desempenho à longo prazo.
1 - Encontre o seu mercado
Pensar que uma estratégia pode ser aplicada a qualquer mercado não é lógico. Cada mercado tem sua própria especificação. Cada classe de ativos possui suas próprias propriedades. Dentro do mesmo mercado, podem haver diferentes produtos. Por exemplo, o mercado de ações é muito extenso. Existem vários setores, vários tamanhos de empresas, várias regiões do mundo, e assim por diante. Uma estratégia de negociação deve atingir um mercado específico. Isso permite focar em um mercado onde a oferta e a demanda é conhecida, e assim poder se especializar e se tornar um especialista. Estamos falando dos fundamentos do mercado. Da mesma forma, uma estratégia baseada em análise técnica não irá funcionar em todos os mercados. Por isso é necessário determinar qual o mercado que você se sente mais confortável e qual é a estratégia particularmente mais adaptada para você.
2 - Utilizando a volatilidade
O princípio básico da negociação é a seguinte: comprar (respectivamente vender) um produto a um preço determinado e revender (recomprar) a um preço mais (menos) elevado. Para melhor entender esta definição, deve haver uma diferença entre esses preços de compra e venda. E isso acontece necessariamente com a volatilidade. Este é um elemento essencial da negociação. Sem volatilidade, nada acontece, o mercado não se move e é ainda mais difícil basear uma estratégia nesse tipo de mercado. Mas antes de tudo é preciso encontrar um mercado que cujo os preços no mínimo sejam flutuantes. Dito isto, a volatilidade não é constante e muito menos permanente. Portanto, uma estratégia deve ser aplicada em função das condições do mercado atual.
3 - Testar a estratégia
Se você quiser construir um método de negociação que possa ser reutilizado mais de uma vez, será necessário antes de tudo ter certeza que este método já funcionou no passado. Procure tentar testar a estratégia em curvas e com os preços do histórico. Esta simulação do passado é muito importante para ter uma idéia do desempenho que pode ser esperado no futuro. Claro que a certeza nunca vai existir, mas se os resultados dos dados históricos passados foram ruins, então eles não serão bons para o futuro. Além disso, os testes não terminam por aí. Muitas vezes é necessário simular a estratégia em modo virtual, mas com preços atuais. Durante algumas semanas ou meses, teste um sistema de negociação, afim de se confrontar com a realidade do mercado visado, e o mais importante é que tudo isso não apresentará risco nenhum.
4 - Saiba como gerenciar riscos
Um processo não é nada sem um gerenciamento rigoroso das contas de negociação. Estamos falamos sobre a gestão de riscos, o gerenciamento de dinheiro, e assim por diante. Uma estratégia deve necessariamente incluir esses elementos. Este é mesmo o ponto mais importante. O método deve determinar quando entrar ou sair de uma posição, qual o volume que deverá ser colocado nestas negociações e onde colocar o stop-loss (parar-de-perder). Neste caso esta é a única maneira durável que terá uma performance viável ao longo do tempo. Conhecer os riscos, saber como gerenciar a exposição e as correlações de sua carteira estão entre os principais fatores de sucesso de um método vencedor à longo prazo. Sem isso, mesmo a melhor técnica de todos os tempos não servirá estritamente para nada.
5 - Saiba como se adaptar
Conforme mencionado acima, as condições do mercado, assim como a volatilidade ou os volumes negociados, podem mudar ao longo do tempo, mesmo que esteja em um mercado bem orientado. É por isso que uma estratégia que funcione constantemente é quase que impossível de encontrar. Idealmente, este seria um método ou um processo adaptável que leva em consideração todos os fatores do mercado. Isso pode tornar-se rapidamente complexo e concretamente irrealizável. Por outro lado, não há nada que evite o estabelecimento de uma técnica, permitindo assim a possibilidade de modificar os parâmetros de acordo com o estado do mercado. Este seria um processo menos sofisticado, mas que absorveria as mudanças do mercado de forma sustentável.
Conclusão
Uma vez que esses princípios sejam levados em conta, você aumenta consideravelmente as chances de que a estratégia se torne mais eficiente e sustentável. No entanto, deve-se ter em mente que a busca de uma solução milagrosa às vezes pode ser muito longa.
Não devemos manter a cabeça fria e permanecer tímidos na frente do mercado, acreditando que isso é uma fera indomável, então, porque não confiar mais em seu próprio instinto?
